一、 聚焦--微信支付寶兩巨頭打響"無現金日爭奪戰"

　　7月31日支付寶宣布，8月1日至8日用支付寶消費有如下福利：每天有放大版獎勵金，第2到4筆消費有抽黃金份額的機會。支付寶APP上顯示：消費2筆即可獲得抽獎機會，單筆需要大于2元，共有88萬份"黃金"。

　　同日，微信也宣布開始"8.8無現金日"活動，這是微信自2015年來第三次舉辦該活動。今年，微信支付"8.8無現金日"將貫穿整個8月，8月1日至7日，用戶微信支付消費可獲得鼓勵金等優惠；8月8日可核銷鼓勵金可一次性抵扣；8月9日至31日，用戶仍可支付立得鼓勵金，并且隨時抵扣。

　　支付寶、微信支付新一輪補貼大戰激戰正酣，誰是大贏家？

　　二、解析--社交與支付，誰是真命天子？

　　各有優勢：微信活躍、支付寶量大

　　中國移動支付市場的巨大發展前景，讓支付寶、微信支付甚至是蘋果都愿意砸下重金來搶奪市場。根據易觀智庫最新報告顯示，2017年一季度，國內第三方移動支付市場交易規模達18.8萬億元，環比增長46.78%。

　　據統計，通過成功把微信App轉變為用戶日常支付工具(微信支付)，2016年第四季度騰訊的移動支付市場份額為37%，是2014第四季度份額的四倍多。與此同時，支付寶的市場份額也由2014第四季度的79%下降到2016年第四季度的54%。從用戶覆蓋面來說，支付寶的用戶在4.7億左右，而微信支付月活已經達到7億。顯然，微信用短短4年時間，迅速搶占了已經玩轉支付14年的支付寶的市場份額，活躍度相當高。

　　不過支付寶14年也不是白混的，相比微信塊八毛的紅包和日常零用的付款，支付寶的交易流量更大。據BigData-Research公布的最新數據來看，整個2016年，中國第三方移動支付交易規模為38.6萬億元。其中，2016年全年支付寶的交易總額超過20萬億元，撐起了整個移動支付的流量入口。

　　微信支付4年彎道超車 社交天然有經濟屬性

　　從近年來的數據來看，僅4歲的微信支付已經對領先十年的支付寶彎道超車。從微信紅包到微信轉賬和支付，微信以其社交功能的廣泛覆蓋和高頻應用很快搶占支付入口。

　　社交天然具有經濟屬性。這其實是一個最本真的經濟學原理。人類社會的群居生活必然會產生交換行為，從而會相應產生社會分工，商業社會由此不斷發展。而微信作為中國覆蓋面最廣的社交應用，建立了最龐大的社交圈，自然而然就會產生金錢往來。朋友圈之間必然形成的經濟關系，是微信從社交跨界支付最天然的橋梁。　

　　支付寶14年，嘗試社交屢戰屢敗

　　其實，阿里系早就明白社交之于支付應用的價值，不止一次嘗試在社交領域有所突破。早期針對商品買賣推出的阿里旺旺，一直局限在網購場景。2013年阿里巴巴推出即時通訊軟件"來往"，想與微信相抗衡，但鎩羽而歸。2015年阿里發布"釘釘"，主打辦公社交軟件，結果也始終局限于辦公場景。最后，螞蟻金服把"寶"押在了已經擁有廣泛客群的支付寶身上。從新增朋友和口碑，到2015年發布9.0版本推出"生活圈"， 再到2016年8月推出9.9版本把"生活圈"從二級入口提到首頁"生活動態"，支付寶使出渾身解數試圖攻入社交領域。

　　直到2016年11月支付寶掛鉤芝麻信用試運行"圈子"，才闖出了些許"名堂"，結果因為"校園日記""白領日記"等圈子出現不少大尺度照片，而陷入巨大爭議。隨著螞蟻金服高層出面指出該做法錯誤，以及彭蕾發表公開信《錯了就是錯了》，大家都傾向于認為支付寶或者說阿里暫時放棄了社交領域的嘗試。

　　三、前瞻--補貼戰總有盡頭，提高服務質量是關鍵

　　每個用戶最終都會選擇一個最適合自己的支付入口，商家也會擇優從之，因此巨頭們的"激戰"是必然的，就像當年的打車軟件，現在的共享單車，都是燒錢拼補貼搶占市場。而且兩位馬老板作為中國首富的前兩位，拼燒錢的段位肯定是比創業公司高多了。不過，面對數億用戶，就算是塊八毛的補貼，恐怕也不可能長期這么燒下去。

　　在巨頭們眼里，第三方支付這個蛋糕是必須要搶的，天花板還遠遠沒到，同時支付系統對構建商業生態具有重要的意義，互聯網巨頭們一定會進一步增加自身市場占有率，拓展金融用戶群，這是必爭之地。

　　無現金社會有其正面意義，但是真的不一定就要靠支付機構如此大戰，在無現金社會的進化過程中更應該有央行的影子。機構的補貼大戰固然能夠抓住用戶的眼球，但是想要留住人心，還需要在業務和服務上下功夫。

　　最近，央行下發了文件，明確2018年6月30日后，所有網絡支付業務全部通過網聯平臺處理。至此，歷經一年多的醞釀，網聯平臺終于揭開了面紗。

　　鑒于《非金融機構支付服務管理辦法》、《非銀行支付機構網絡支付業務管理辦法》，及相關實施細則等規定的定位，第三方支付公司從事的是網絡支付業務，主要以小額為主。而即將設立并運行的網聯平臺，實際類似于一個微支付版的中央清算系統，這使得現今繞開央行清算系統的支付寶、財付通等，將不再游離于央行的監管之外，第三方支付在清算領域的"黑匣"，逐漸變得越來越"白匣"化。

　　在引入網聯平臺前，第三方支付公司采取的是與銀行一對多的對接模式，多方關系相對混亂。而引入網聯后，作為清算平臺，網聯一端連著第三方支付公司，另一端對接著銀行系統，第三方支付機構不需直接對接銀行了，這使支付機構、客戶出賬銀行、備付金托管銀行、客戶入賬銀行等金融場景的往來信息，將在網聯這一清算平臺上得到透明化反應。

　　網聯平臺的建立絕不是網絡上"收編說"，而是保護、服務和監管的平臺，有利于保護用戶的財產安全，修補第三方支付的灰色地帶。

　　四、總結

　　"無現金消費"已經深入地滲透到了我們的生活中，不僅是大勢所趨，也成為巨頭們瓜分蛋糕的"必爭之地"。支付寶屹立14年成為中國最大第三方支付，打造出金融全產業鏈平臺；微信社交搭臺金融唱戲，彎道超車大有可為。不過，機構們的補貼大戰終有盡頭，央行此時引入網聯平臺正是給第三方支付透明化、規范化的舉措，"無現金"社會不僅要"熱鬧好看"，更要規范普惠。