近日，重慶銀行公布2019年年度報告，披露了聯營企業馬上消費金融過去一年的經營業績。

　　年報顯示，重慶銀行持有馬上消費金融15.53%股份，截至2019年12月31日，馬上消費金融資產548.15億元，負債483.75億元，收入89.99億元，凈利潤8.53億元。

　　截至目前，已經有包括中原消費金融、馬上消費金融、中銀消費金融、長銀五八消費金融在內的多家持牌消金機構披露了2019年全年的業績。其中，馬上消費金融、招聯消費金融、中郵消費金融等凈利潤均取得增長，中郵消費金融更是同比增長接近72%。

　　年報密集出爐

　　隨著國內金融行業監管收緊，消費金融領域歷經多年規范與洗牌，利潤空間收窄，無論是對持牌消金公司或是互聯網消費金融領域都提出了更高的要求。

　　先看最受關注的業績方面，大部分持牌消金機構在2019年基本都保持了穩步上升的趨勢。不過相比往年，2019年大部分持牌機構增速趨于放緩。以招聯消費金融為例，2017年，其營收增幅為171%，到2018年下降到67%，至2019年再降至54.4%。可以看出，行業整體已渡過高速發展階段，開始慢慢回歸理性。

　　重慶銀行發布的年報顯示，截至2019年年末，馬上消費金融總資產為548.15億元。報告期內，實現營業收入89.99億元，較2018年的82.39億元增長9.22%；凈利潤為8.53億元，較2018年的8.01億元增長6.49%。截至2019年末，馬上消費金融總資產為548.15億元，負債為483.75億元。

　　3月30日，哈爾濱銀行發布了2019年年度報告。報告中披露了其子公司哈銀消費金融的部分財務數據。截至2019年12月31日，全年實現凈利潤1.067億元，同比增長113.4%。年報還重點提到了在過去一年，哈銀消金成功引入百度旗下度小滿金融科技戰略投資。

　　3月29日，長沙銀行公布了2019年財報，披露了旗下湖南長銀五八消費金融股份有限公司的業績。

　　年報指出，2019年長銀五八消費金融營收7.12億元，較2018年1.07億元增長約565%；凈利潤2.10億元，較2018年0.11億元增長約1809%，同比增長約18倍。截至2019年12月31日，長銀五八消費金融資產總額103.81億元，較2018年末的30.61億元增長約239%；凈資產9.88億元，較2018年末的2.30億元增長約330%。

　　3月27日晚間，上海陸家嘴金融貿易區開發股份有限公司公布了2019年財報，2019年，中銀消費金融營業收入43.15億元，雖然較2018年的50.59億元減少14.71%；但在凈利潤方面較2018年5.59億元增長約17.89%為6.59億元。截至2019年12月31日，中銀消費金融資產合計329.02億元。

　　再看同時持股兩家消費金融公司的宇信科技年報，天眼查顯示，宇信科技直接持有晉商消費金融20%股份和湖北消費金融12%股份。

　　其中，晉商消費金融2019年實現營業收入3.72億元，同比增加10.23%，實現凈利潤5221.95萬元，同比減少36.3%；湖北消費金融實現營業收入13.79億元，同比增加67.96%，實現凈利潤1.1億元，同比增加7.5%。

　　筆者了解到，晉商消金業績下滑的原因與此前頻頻踩雷有關，近年來，晉商消金在與元寶e家合作后被卷入三起“租金貸”事件，其合作的汽車分期平臺可可家里也多次被列入失信被執行人。

　　而隨著合肥百貨公布2019年年報，截止2019年末，長期股權投資華融消費金融的收益為虧損4553萬元，較上期下降4839萬元。

　　筆者統計發現，2019年上半年，華融消費金融資產總額為61.92億，相比年初下降25.3%；貸款總額60.92億，相比年初下降22.3%；稅前虧損2.33億，與去年同期相比下降527.2%，同比由盈轉虧。此外，2018年華融消費金融實現凈利潤1240萬，相比于2017年1.05億的凈利潤同比下降88.2%。貸款總額為78.36億，資產總額為81.52億。

　　根據天眼查，華融消費金融成立于2016年，注冊資本6億元，中國華融資產管理股份有限公司為第一大股東，認繳出資額3.30億元，持股比例55.00%；合肥百貨大樓集團、深圳華強資產管理有限公司以及安徽新安資產管理有限公司分別持股23%、12%以及10%。按占股比例計算，華融消費金融2019年約虧損1.98億元。

　　高管變動頻繁

　　值得一提的是，不少消費金融機構的年報中都提到了高管變更的事項。據長沙銀行2019年年報披露，長銀五八消費金融迎來了“新掌門”楊敏佳。

　　據了解，楊敏佳曾任中國人民銀行瀏陽支行職員，中國銀行長沙分行黃花機場分理處主任、高科技支行副行長、勞服公司總經理，長沙市匯豐城市信用社副主任，長沙銀行東城支行副行長、行長，長沙銀行行長助理兼公司業務部總經理、運營管理部總經理。現任長沙銀行黨委委員、董事會秘書、湖南長銀五八消費金融股份有限公司董事長。

　　有報道指出，華融消費金融近年來業績不佳的原因或許也與高管頻繁變動不無關系：受2018年上半年中國華融前董事長賴小民個人涉嫌嚴重違紀違法接受紀律審查和監察調查影響，中國華融及旗下公司業績均發生大幅波動，此外，華融消費金融前任董事長賈傳寶、總經理鄒新亮雙雙被免職。此后，安徽銀保監局核準徐鍇的華融消費金融公司董事、總經理任職資格。天眼查顯示，2019年8月21日，董事長一職變更為柳旭斌。

　　而馬上消費金融的第一大股東重慶百貨發布的公告中也提到，聘任馬上消費金融創始人兼CEO趙國慶出任總經理。

　　綜合各家年報不難看出，盡管增速放緩，靠近頭部的招聯消費金融、馬上消費金融仍然地位穩固，第一批公布年報的消金公司營收總額差距最高接近10倍。

　　此外，雖然營收、凈利潤增速普遍放緩，但消費金融領域前景依然廣闊。根據國家金融與發展實驗室發布的《2019年中國消費金融發展報告》，我國消費金融仍會有五年以上的高速成長期，消費金融占總信貸規模有可能突破25%。3月15日，銀保監會官員明確表示，將通過消費信貸支持新型消費和消費復蘇。或許，消費金融領域將迎來新一輪的紅利期。